原创5万元能买银行的什么理财产品？目前风险和收益怎么样？

银行中直销产品为银行自产自销的银行理财产品，具有一定的门槛。根据2018年9月26日发布的《商业银行理财业务监督管理办法》第三十条，公募产品最低1万，私募最低30万（私募因产品不同存在不同的最低起投门槛，如下图）。

银行中代销产品为其他金融机构发行的理财产品，比如证券、保险、信托和基金等，不同的发行主体（金融机构）和不同的产品门槛不同。比如保险类的理财产品通常1000元起投，信托门槛高达百万，然而基金门槛却很低，特别是货币基金门槛低至0.01元。

因此，资金5万块钱可以购买银行中的很多产品，甚至可以说90%的理财产品都可购买，特别是代销理财产品。

虽然根据《商业银行理财业务监督管理办法》第三十条银行公募产品最低门槛为1万，但是根据2011年8月28日发布的《商业银行理财产品销售管理办法》第三十八条，银行理财起投门槛最低5万，而且只能购买风险评级为一级和二级的理财产品。

两个办法是否冲突呢？没有找到相关解释，但从目前的银行理财产品表现来看，1万起投的银行理财集中于风险评级为一级的理财产品，即R1级，货币型理财产品，投资标的类似于货币基金。

而5万起投的银行理财集中于风险评级为二级的理财产品，即R2级，表现为以债券为主要投资标的的理财产品，类似于纯债基金。

因此，5万块购买银行理财风险一般在R1-R2，即低风险和中低风险理财产品。由于低风险和中低风险理财产品主要投资标的为货币工具和债券，而这两者具有稳定的利息收益，所以低风险和中低风险理财产品具有较为稳定的收益，也表现为可被预期。

目前市场利率下行，特别是疫情以来，货币工具利率和债券利率跟随市场利率下行而下行，比如当下大多数货币基金7日年化收益已经跌破2%，以及大多纯债基金收益率跌破5%。

显而易见，主要投资标的为货币工具和债券的银行低风险和中低风险理财产品也难逃厄运，同样出现下行。根据融360数据，截止4月12日，人民币非结构性理财产品平均收益率为3.85%。

当然，不同期限不同风险类型的理财产品收益是不同的，根据融360的期限分类，分别是3个月以内理财产品平均收益率为3.61%，3-6个月理财产品平均收益率为3.90%，6-12个月理财产品平均收益率为3.98%，12个月以上理财产品平均收益率为4.39%。

如果根据起投门槛，1万起头的低风险理财产品收益率普遍在4%以下，5万起投的中低风险理财产品收益率普遍在4.5%以下。

因此，5万块钱购买银行理财产品的收益不怎么样，相较于三年或五年定期存款高不到哪里去。依照目前的疫情情况，中短期利率水平可能继续下行，低风险和中低风险理财产品收益率将会进一步被压缩。然而，目前CPI却高达4%以上,比如今年以来公布的三个月CPI分别是5.4%，5.2%和4.3%，投资低风险和中低风险理财产品存在较大的购买力风险。

银行存款是保本的，特别是在《存款保险条例》最高50万的本息保障的加持下。然而，有些银行普通存款利率水平均已存款基准利率上浮百分之四五十，比如上浮50%，三年定期利率水平就是2.75%*150%=4.125%，利率高于目前1万起投的低风险理财产品收益率，甚至高于多数5万起投的中低风险理财产品收益率。

当然，如果买得到国债的话更好了，三年期国债利率为4%，5年期国债利率为4.27%，相较于那些存款利率水平达不到4%以上的银行，国债具有一定的优势。

然而再来看理财产品，根据2018年04月27日发布的《关于规范金融机构资产管理业务的指导意见》第二十九条，截止2020年底所有资管类理财产品净值化，不能保本，包括银行理财。

再根据《商业银行理财业务监督管理办法》第二十六条，商业银行发行理财产品，不得宣传理财产品预期收益率，只能登载过往平均业绩，最好业绩和最差业绩。

显而易见，不管银行的低风险还是中低风险理财产品，都不可承诺保本，而在收益方面也不可预期，存在净值波动——哪怕低风险和中低风险理财产品亏本的风险极小，但人有亏本的可能。

因此，如果是长期资金进行低风险投资，或者说你是保守型投资者，那么更建议选择三年或五年的银行存款或者国债，而不是银行理财，银行理财1万起投的低风险和5万起投的中低风险理财产品收益并不具有优势，相较于三年或五年银行存款或国债有优势的是其流动性，因为其产品期限通常在12个月以内。

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